1947. aastal astus arhitekt nimega Mohamed Hamzah Malaisia lipu kujundamise konkursile. Kunagise Briti Ida-India ettevõtte alternatiivsete triipude stiili mõjul koos vasakpoolses ülanurgas asuva Union Jackiga valiti avalik hääletus tema kujunduse seast 373 seast. Mõne sõnul on Malaisia lipul sarnasusi Ameerika Ühendriikidega. Kuid välimus on puhtalt juhuslik. Malaisia lipp tõsteti esmakordselt 16. septembril 1963 pärast Malaya, Põhja-Borneo (Sabah), Sarawaki ja Singapuri liiduriikide deklaratsiooni. Peaminister Mahathir Mohamad palus riigil nimetada Malaisia lipp 1997. aastal. Avalikkus valis ingliskeelse nimega Jalur Gemilang ehk Stripes of Glory.